แคร์การลงทุน

ดัชนีฮั่งเส็งคืออะไร ? บ่งชี้แนวทางตลาดเอเชีย และโลกได้อย่างไร ?

ผู้เขียน : กองบรรณาธิการ

ทีมกองบรรณาธิการ กลุ่มนักเขียนผู้มีประสบการณ์ด้านรถยนต์ การเงิน และประกันภัย ของ แรบบิท แคร์ ที่เปิดดำเนินการมาแล้วมากกว่า 10 ปี

close
Published June 06, 2023

ก่อนจะเข้าวงการหุ้น วงการลงทุน มีหลายสิ่งหลายอย่างที่เราควรรู้ หนึ่งในนั้นคือดัชนีทั้งหลาย ไม่ว่าจะเป็นของตลาดไทย ตลาดสากล เพื่อเข้าใจทิศทางตลาดของทั้งประเทศไทย และตลาดโลก โดยหนึ่งในดัชนีสำคัญ ที่คุณควรจะรู้จักคือ ดัชนีฮั่งเส็ง (Hang Seng Index : HSI) ที่ไม่ใช่แค่บ่งบอกถึงภาวะเศรษฐกิจของฮ่องกง หรือจีน แต่ยังสามารถสะท้อนการลงทุนของชาวตะวันตก สู่เอเชีย และยังเปิดโอกาสให้หลาย ๆ คนเข้ามาลงทุนในตลาดจีนและฮ่องกง 

ดัชนีฮั่งเส็ง คือ ? 

ดัชนีฮั่งเส็ง Hang Seng Index (HSI) ดัชนีแสดงมูลค่ามวลรวมของตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง (Hong Kong Exchange หรือ HKEx) อันเป็นหนึ่งในตลาดหลักทรัพย์ที่ใหญ่ที่สุดในโลก มีมูลค่าทั้งสิ้น 38 ล้านล้านเหรียญ ซึ่งดัชนีฮั่งเส็งจะแสดงมูลค่าของ 60 บริษัทที่ใหญ่ที่สุดใน HKEx ลักษณะคล้าย ๆ S&P 500 Index (500 บริษัทที่ใหญ่ที่สุดในตลาดหลักทรัพย์ของอเมริกา) SET 50 (500 บริษัทที่ใหญ่ที่สุดในตลาดหลักทรัพย์ของไทย) หรือ Nikkei Index (225 บริษัทที่ใหญ่ที่สุดในตลาดหลักทรัพย์ของญี่ปุ่น)

ดัชนีฮั่งเส็ง สำคัญอย่างไร ?

ด้วยความที่ HKEx มีมูลค่ามหาศาลอันดับ 3 ของเอเชีย และมูลค่าในดัชนีฮั่งเส็ง นับเป็น 65% ของมูลค่าตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกงทั้งหมด ทำให้เราจะเห็นภาพของเศรษฐกิจมวลรวมของฮ่องกงและจีนได้ รวมถึงตลาดฮ่องกงมีความเปิดกว้าง ให้นักลงทุนทั้งในและนอกประเทศเข้ามาลงทุนได้ หรือเรียกว่า Free-float Market จึงสะท้อนภาคธุรกิจของทั้งโลกตะวันออก และตะวันตก 

นอกจากนั้นหากจะอยากเห็นภาพร่วมของเศรษฐกิจจีนคร่าว ๆ ที่บ่อยครั้งเข้าถึงยากเพราะเป็นเขตปกครองพิเศษ ข้อมูลไม่ค่อยถูกเปิดเผย อย่างตลาดหลักทรัพย์เซี่ยงไฮ้ หรือเชินเจิ้นที่มูลค่าพอ ๆ กับฮ่องกงแต่ไม่ได้เปิดกว้างด้านการลงทุนเท่ากับฮ่องกง จึงทำให้ดัชนีฮั่งเส็ง เป็นดั่งประตูแรก ในการเปิดให้นักลงทุนเข้ามาทำความรู้จักตลาดที่กว้างใหญ่ของจีน 

ดัชนีฮั่งเส็ง ทำงานอย่างไร ?

HSI (Hang Seng Index) คือดัชนีที่ปรับค่าตามตลาดหลักทรัพย์ที่มีการซื้อขายอิสระ โดยคิดคำนวณและเผยแพร่ในเวลาจริงทุก 2 วินาทีในช่วงเวลาการซื้อขายของตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง (HKEx) ดัชนี HSI จัดอยู่ในหมวดหมู่ดัชนีราคาโดยไม่มีการปรับค่าสำหรับเงินปันผลหรือโบนัส

มีการใช้การจำกัดราคาเพื่อป้องกันการครอบงำดัชนีโดยหุ้นเดี่ยว ดัชนีมีเป้าหมายที่จะรวมหุ้น 60 ตัว แต่จำนวนหุ้นสมาชิกอาจเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยได้ในเวลาใดเวลาหนึ่ง จริง ๆ ในเดือนเมษายน ค.ศ. 2022 จริง ๆ มีหุ้นในดัชนีจำนวน 66 ตัว โดยคณะกรรมการภายในตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกงจะประชุมทุกไตรมาสเพื่อประเมินสมาชิกในดัชนีและตัดสินใจเพิ่มหรือลดบริษัทในดัชนีได้ตามความเหมาะสม

ดัชนีฮั่งเส็ง มีบริษัทอะไรบ้าง ?

บริษัทที่ระบุอยู่ในดัชนีฮั่งเส็ง สามารถเป็นบริษัทของจีนแผ่นดินใหญ่ และฮ่องกงได้ด้วย โดยบริษัทยักษ์ใหญ่ประเทศจีนทั้งหลาย สร้างนวัตกรรมและเทคโนโลยี ที่เป็นที่รู้จักกันไปทั่วโลก ก็อยู่ในดัชนีฮั่งเส็ง (Hang Seng Index) นี้ด้วยเช่น

  • Tencent 
  • Alibaba Group Holding Limited
  • Meituan
  • Lenovo Group Limited
  • Li Ning Company Limited
  • Xiaomi Corporation
  • Haier Smart Home Co., Ltd.

นอกจากนั้นยังมีสถาบันการเงินยักษ์ใหญ่ทั้งหลายที่มีอิทธิพลอย่างมากในหมู่ประเทศเอเชียตะวันออก เช่น

  • Industrial and Commercial Bank of China
  • China Construction Bank
  • China Life Insurance Company Limited

สุดท้ายที่อยากยกตัวอย่างคือบริษัททางด้านโครงสร้างพื้นฐาน ผู้ที่อยู่เบื้องหลัง Mega Project มากมาย ซึ่งส่วนมากเป็นบริษัทที่ร่วมมือระหว่างฮ่องกง และจีน จึงมีมูลค่าสูงมาก ๆ เพราะข้องเกี่ยวกับเรื่องที่ดิน อสังหาริมทรัพย์ และพลังงานต่าง ๆ 

  • CLP Holdings Limited
  • The Hong Kong and China Gas Company Limited
  • CK Infrastructure Holdings Limited
  • New World Development Company Limited
  • ENN Energy Holdings Limited

Note – บริษัทที่ระบุมาไม่ได้เรียงลำดับตามมูลค่าของบริษัทนั้น ๆ 

อ่านกราฟดัชนีฮั่งเส็งอย่างไร ?

สามารถดูกราฟฮั่งเส็งได้ตามเว็บไซต์ของ Hang Seng index ได้แบบ Real-time : https://www.hsi.com.hk/eng/indexes/all-indexes/hstech

โดยกราฟจะสามารถแสดงตามระยะเวลาที่เราอยากดู ตั้งแต่ 1 เดือน ไปจนถึง 5 ปี โดยยิ่งเลือกช่วงเวลาที่กว้างเท่าไหร่ ก็จะเห็นได้ว่าดราฟมีความเปลี่ยนแปลง ขึ้นลงสูงมากเท่านั้น หรือต้องการเจาะดูเพียงช่วง 1 -3 เดือน ก็จะเห็นสภาพกราฟที่ไม่ได้ Dynamic เท่าไหร่

โดยเราสามารถเลือกประเภทของบริษัทได้ด้วย โดยจะแบ่งเป็นหมวดหมู่ดังนี้ : 

  • Hang Seng HSI Index : รวมทุกหมวดหมู่ แล้วเฉลี่ยออกมา
  • Hang Seng HSI TECH Index : บริษัทด้านเทคโนโลยี และนวัตกรรม
  • Hang Seng HSI – Finance : เทคโนโลยีการเงิน และสถาบันการเงิน เช่นธนาคาร ประกัน 
  • Hang Seng HSI – Utilities : อุตสาหกรรมทั่วไป เช่นเครื่องมือ เครื่องใช้ เสื้อผ้า   
  • Hang Seng HSI – Properties : ที่ดิน โครงสร้างพื้นฐาน ก่อสร้าง 
  • Hang Seng HSI – Commerce & Industry : อุตสาหกรรม และการขนส่ง  

นอกจากนั้นยังมีอีกหลายประเภท ซึ่งลงรายละเอียดมาก ๆ แล้วแต่ความต้องการของนักลงทุน

โดยสามารถพิจารณาเทียบกันได้ แยกเป็นสี ๆ ได้เลย เราจะสามารถเห็นได้เลยว่าช่วงไหนที่อุตสาหกรรมไหนกำลังมาแรง หรือกำลังเสียมูลค่าลง เป็นประโยชน์สำหรับนักลงทุกให้เห็นได้อย่างเด่นชัดว่าช่วงเวลาไหนควรเข้าไปลงทุน และควรจะลงทุนในอุตสาหกรรมไหน

ลงทุนในดัชนีฮั่งเส็งได้อย่างไร ?

ข้อดีสำหรับตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง ก็คือเป็นตลาดที่ค่อนข้างเปิด อนุญาตให้ชาวต่างชาติเข้าไปลงทุนในบริษัทของดัชนีฮั่งเส็งได้ แต่ก็จะมีข้อแม้ ข้อกำหนดหากเราไม่ได้ถือสัญชาติฮ่องกง โดยสามารถลงทุนในรูปแบบของ Hong Kong ETFs (Exchange-Traded Fund) ลักษณะคล้าย ๆ กองทุนที่ขึ้นอยู่กับดัชนีฮั่งเส็ง 

ซึ่งเครื่องมือต่าง ๆ ที่สามารถใช้เพื่อเข้าไปลงทุน ETF มีตามนี้ :

  • iShares MSCI Hong Kong ETF (EWH) 
  • Franklin FTSE Hong Kong ETF (FLHK)
  • KraneShares Hong Kong Tech ETF (KTEC)

ข้อดี ลงทุนดัชนีฮั่งเส็ง

ความหลากหลาย : ลงทุนกับดัชนีฮั่งเส็ง (Hang Seng index) แสดงว่าเรามีโอกาสลงทุนในหุ้นจากหลายอุตสาหกรรม ทั้งการเงิน เทคโนโลยี อสังหาริมทรัพย์ และอื่น ๆ อีกมากมาย ซึ่งช่วยให้นักลงทุนได้ความหลากหลายในการลงทุนในภาคธุรกิจต่าง ๆ การกระจายความเสี่ยงนี้สามารถช่วยลดผลกระทบจากผลตอบแทนของหุ้นเดียวบนพอร์ตฯโดยรวม

ความเสถียรภาพของหุ้นที่มีชื่อเสียง : ดัชนีฮั่งเส็งรวมถึงบริษัทที่ใหญ่ที่สุดและเป็นที่รู้จักในตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง การลงทุนในฮั่งเส็งจึงให้ความสำคัญกับการลงทุนในบริษัทดังกล่าวที่มีความเสถียรและความเสี่ยงน้อยกว่าบริษัทขนาดเล็ก

ผลตอบแทนของตลาด : ดัชนีฮั่งเส็งสะท้อนผลตอบแทนของตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกงโดยรวม ถ้าตลาดมีการเติบโตอย่างมีนัยสำคัญ นักลงทุนในดัชนีอาจได้รับประโยชน์จากแนวโน้มที่เป็นบวกและการเพิ่มมูลค่าทุนลงทุนได้

ความเข้าถึงง่าย : การลงทุนในดัชนีฮ่องกงเป็นเรื่องง่ายเนื่องจากมีผลิตภัณฑ์การลงทุนต่าง ๆ ที่ติดตามดัชนีนั้นอยู่ เช่น กองทุนรวมหุ้นซึ่งติดตามดัชนี หรือกองทุนซื้อขายต่าง ๆ ผลิตภัณฑ์เหล่านี้ให้นักลงทุนทางเลือกที่ง่ายและมีค่าใช้จ่ายต่ำในการลงทุนในดัชนี

ข้อด้อย ลงทุนดัชนีฮั่งเส็ง

ความเสี่ยงจากการเน้นบริษัทบางแห่ง : ถึงแม้ดัชนีฮั่งเส็ง (Hang Seng index) จะแสดงถึงพอร์ตฯ ที่กระจายได้ แต่ก็ยังมีผลต่อดัชนีจากบริษัทไม่กี่แห่งที่มีอิทธิพลอย่างมาก ความเสี่ยงจากการเน้นบริษัทบางแห่งนี้หมายความว่าประสิทธิภาพของดัชนีอาจได้รับผลกระทบอย่างมากจากการเติบโตของหุ้นบางตัว ถ้าหุ้นเหล่านี้มีผลการดำเนินงานไม่ดี อาจมีผลกระทบลบต่อผลประกอบการของดัชนีโดยรวม

ความเสี่ยงจากความผันผวนของตลาด : ดัชนีฮั่งเส็งมีความผันผวนในระยะเวลาบางช่วง ซึ่งลักษณะของการขึ้นลงจะค่อนข้างมีความรุนแรง (Dramatic) ทำให้เสียเงินในระยะสั้น และอาจต้องใช้ระยะเวลาในการลงทุนในระยะยาวเพื่อรอให้ผ่านพ้นการเปลี่ยน

ต้องบอกเลยว่าดัชนีฮั่งเส็ง เป็นสิ่งที่สำคัญมาก ๆ สำหรับนักลงทุนทุกคน แต่เนื่องจากเข้าลงทุนยาก ต้องศึกษาตลาดฮ่องกง รวมถึงเครื่องมือต่าง ๆ มีความเสี่ยงสูง ดัชนีฮั่งเส็ง จึงอาจเป็นทางเลือกในการลงทุนของผู้ที่มีประสบการณ์ในการลงทุนอื่น ๆ มาแล้วพอสมควร แต่หากใครก็ตามที่อยากเริ่มต้นลงทุนง่าย ๆ ผลประโยชน์เยอะ แรบบิท แคร์ ขอแนะนำ ประกันสะสมทรัพย์ อยากรู้ต่อ ตามไปซื้อได้เลย

ห้ามพลาด! ประกันรถชั้น 1 เบี้ยเริ่มต้น 1,000.-/เดือน

รถของคุณยี่ห้ออะไร

< กลับไป
< กลับไป

ระบุยี่ห้อรถของคุณ

ระบุปีผลิตรถของคุณ

  

 

บทความแคร์การลงทุน

แคร์การลงทุน

Forex คืออะไร ? สามารถสร้างกำไรมหาศาลได้จริงหรือไม่ ? ทำไมเซเลปหลายคนถึงโดนคดี ?

Forex หนึ่งในการเทรดหรือการลงทุนท่ามกลางกระแสการลงทุนมากมายในยุคปัจจุบันที่มีประเด็นร้อนแรงอย่างมากในช่วงที่ผ่านมา
กองบรรณาธิการ
11/01/2024

แคร์การลงทุน

ขายปลีก-ขายส่ง ต่างกันอย่างไร ? ธุรกิจไหนเหมาะกับใคร สิ่งที่ต้องตัดสินใจก่อนลงทุน!

นับตั้งแต่ปี 2560 เป็นต้นมาธุรกิจการขายส่งและปลีกในประเทศไทยนั้น
กองบรรณาธิการ
08/01/2024

แคร์การลงทุน

นำเข้าสินค้าจากจีน กำไรดีหรือไม่ ควรเริ่มอย่างไร แบบไหนไม่เสี่ยงขาดทุน ?

ปัจจุบันการนำเข้าสินค้าจากจีนเพื่อเข้ามาขายก็เป็นวิธีที่ได้รับความนิยมอย่างแพร่หลายในหมู่พ่อค้าแม่ค้าออนไลน์
กองบรรณาธิการ
04/01/2024